(Source : Western Standard)

2025년 2월 25일에 발표된,  Equifax Canada 2024년 4분기 소비자 신용 동향 보고서 내용 :
캐나다에서 모기지 연체가 증가하고 있으며, 전반적인 부채 수준도 증가하고 있습니다.

"캐나다의 총 소비자 부채는 2024년 말 2조 5,600억 달러로 2023년 대비 4.6% 증가했다."- by  Equifax Canada의 Advanced Analytics 부사장, 레베카 오크스
"비은행 자동차 대출은 전년 대비 11.7% 증가하며 이러한 증가의 대부분을 주도, 소비자 1인당 평균 비주택담보대출 부채는 21,931달러로 팬데믹 이전 수준을 넘어섰다." 

"캐나다 각 주별로 부채 수준과 연체율이 다르다"
특히  온타리오주와 BC주 그리고 퀘벡주의 모기지 보유자들에게  심각한 재정적 압박이 강화되고 있다."
" 많은 소비자들이 높은 생활비와 높은 지불금으로 인한 모기지 갱신의 부담을 느끼고 있다"  

"온타리오주의 90일 이상 주택담보대출 잔액 연체율은 전년 대비 90.2% 급증한 0.22%를 기록했고, 
BC는 37.7%, 퀘벡은 41.2%, 대서양 주는 5.7%, 매니토바와 서스캐처원은 0.6% 증가했으며, 
유일하게  앨버타 주만은 연체율 감소를 보이고 있다.

캐나다 은행(은행)은 2020년 3월에 야간 금리를 0.25%로 낮췄고, 이로 인해 은행들은 프라임 금리를 2.95%에서 2.45%로 낮췄습니다.

2020년부터 2022년까지 많은 주택 소유자가 5년 및 3년 만기 모기지를 받았으며, 올해 갱신되는 모기지는 경제적 어려움 속에서 많은 캐나다인에게 잠재적인 재정적 위험을 초래할 수 있다.

오크스는 "주택담보대출을 갱신하는 많은 소비자들이 마지막으로 저금리를 유지했던 팬데믹 이전 및 팬데믹 수준에 비해 금리 상승으로 인해 월 납입금이 계속 높아지고 있다."라고 말합니다.

"이러한 현실은 2020년 저금리 환경에서 비롯된 2025년 갱신 예정 모기지 약 100만 건에 영향을 미칠 것으로 예상된다.

이러한 대출자는 최근 금리 인하에도 불구하고 훨씬 더 높은 상환금에 직면할 수 있다.

모기지 보유자의 4분의 1은 2024년 4분기 갱신 시 월 모기지 상환액이 150달러 이상 증가했다."

은행은 2024년 6월부터 기준금리를 5%에서 3%로 인하하여 일부 금융 부담을 완화했다.

그러나 모기지 금리는 팬데믹 기간 동안 보였던 초저금리보다 여전히 상당히 높다.

** 캐나다에서도 적지 않은 주택소유자들의 House poor 현상이 당분간 지속될 것으로 예상됩니다. **

------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------

(기사원문)\

Myke Thomas

Published on: 

03 Mar 2025, 10:41 am

Mortgage delinquencies are rising in Canada, with overall debt levels increasing, according to the Equifax Canada Q4 2024 Market Pulse Consumer Credit Trends report, released February 25. 

“Total consumer debt in Canada reached $2.56 trillion at the end of 2024, a 4.6% increase over 2023,” says Rebecca Oakes, vice-president of Advanced Analytics at Equifax Canada, in the report.

“Non-bank auto loans drove much of this increase, rising 11.7% year-over-year, while the average non-mortgage debt per consumer reached $21,931, exceeding pre-pandemic levels.” 

Debt levels and delinquencies vary across the country, said Oakes. 

“While some consumers are doing better and seeing financial improvements from lower interest rates, financial pressures have intensified for some Canadians, as well as mortgage holders in certain regions, in particular in Ontario and British Columbia,” said Oakes.

“At first glance, the numbers are not concerning, but when we look deeper at a more granular level, many are feeling the strain of high living costs and mortgage renewals with higher payments, while other consumers are doing better and seeing financial improvements from lower interest rates and income growth.”   

“The 90+ days mortgage balance delinquency rate in Ontario surged 90.2% year-over-year to 0.22%.” 

Alberta stands alone with a decrease in delinquencies, of 3.6%, while BC saw an increase of 37.7%, Quebec up 41.2%, the Atlantic provinces increased 5.7% and Manitoba and Saskatchewan saw a 0.6% increase. 

The Bank of Canada (the bank) lowered its overnight rate to 0.25% in March 2020, causing banks to lower their prime rates from 2.95% to 2.45%.  

Many homeowners took out five- and three-year mortgages between 2020 and 2022, mortgages which are renewing this year, posing a potential financial risk for many Canadians amidst economic challenges. 

"Many consumers renewing their mortgage continue to have higher monthly payments due to elevated interest rates compared to pre-pandemic and pandemic levels, when they last locked in their low rates," said Oakes.

"This reality is expected to affect around a million mortgages due for renewal in 2025, originating from the low-interest-rate environment of 2020. These borrowers may face significantly higher payments despite recent rate reductions. A quarter of mortgage-holders saw their monthly mortgage payment increase by over $150 at renewal in Q4 2024." 

The bank has cut its benchmark interest rate from 5% to 3% since June, 2024, easing some financial strain. However, mortgage rates remain significantly higher than the ultra-low rates seen during the pandemic. 

The average five-year fixed mortgage rate was 4.29% at the end of 2024, down from 5.22% a year earlier, according to Mortgagelogic.news.  

"While these reductions offer some relief, today’s rates remain far higher than the sub-2% levels seen during the pandemic, when historically low borrowing costs fueled a real estate boom," said Oakes.  

“Our numbers are telling us that there are more consumers struggling. We are not seeing delinquency rates slowing.”